银行贴息揽储催生“日切”套利，风险几何？

“很惊险，差点要过22:00点了。”来自福建的储户花花（化名）告诉第一财经记者，她手头有一笔200万元的资金，每到月末的几天，她会在资金掮客沈从（化名）的带领下，将同一笔资金转入不同计息时点的银行，从而获得多份存款利息，同时赚取“贴息费”。

这是在银行工作人员揽储冲指标压力下，催生的一种“日切”存款冲量“玩法”，即利用各家银行系统确认存款的时间差，储户同一笔存款一天内在多家银行之间转入、转出，从而获得多份存款利息。

有业内人士称，这种存款冲量的操作容易导致监管数据失真、推高银行负债成本。日前，已有地方监管部门注意到“日切套利”风险，要求辖内银行调整核心系统“日切”时间、优化存款业务绩效考核，从内部根源上约束存款冲量行为。

日切套利

来自江西的资金掮客沈从告诉第一财经记者，储户加入“日切套利”微信群之后，每天可以通过他挂出的福利单子进行操作，利用各家银行系统确认存款的时间差，储户可以在一天内将同一笔存款在多家银行之间转入、转出，从而获得多份存款利息。

记者加入该群后，发现有不少“日切”单子。资金掮客一天内会发布多条攻略，引导储户进行“日切”操作。例如，A银行的计息时点是22:00，B银行的计息时点是23:00，储户就可以根据A、B两家银行的计息时点时间差转入转出存款，从而获得收益。

具体的操作流程上，花花介绍说，22:00点之前，她会把钱存入A银行的活期存款账户，过了22:00，再将资金快速转入B银行的活期存款账户，这样一来，在同一天内，可以用同一笔资金在A、B两家银行都获得活期存款收益。

另一名“日切”储户李乐（化名）称，自己专门做存款资金套利的生意。他手头有300万元资金，其中200万是通过经营贷从银行贷款而来，剩下100万是自有资金，通过“日切”的手法，利用这样的时间差，最多一天可以赚取四五家银行的活期存款利息。

就上述操作，记者咨询了多家银行人士。杭州一家城商行工作人员对记者称，同一笔资金转入、转出，只要在系统进行计息节点时，这笔资金在账户内，系统就会自动算入利息。

贴息揽储

“日切”存款常出现在月末、季末、年末，为满足贷存比监管指标，一些银行工作人员甚至以“贴息揽储”完成存款冲量的指标。

武汉农商行一名客户经理对记者说，（支行）要求一个月“拉到”500万元存款，他在某网络平台发布需求后，不少资金掮客联系他，称手头有资金可以帮忙冲量。

记者以金融机构工作人员身份联系资金掮客小伍（化名），称需要一笔500万元的资金。

“万分之2.6。”小伍报价称，500万元的资金一天的“贴息费”是1300元，如果存款一个月，以30天计，总共贴息39000元。

小伍进一步向记者介绍了存款流程。他和银行工作人员签订代理合同后，工作人员提供存入转出的具体时间、开户代码、贴息金额，他负责寻找合适的储户转入存款。等到考核完成之后，银行工作人员将贴息返利打包给他，他再将“贴息费”分别转给储户。

李乐告诉记者，他做“日切”套取银行活期存款收益，更大头的其实在银行的“贴息费”，他最高拿过“万分之15的收益”。具体操作上，储户需要申请银行I类卡，之后再绑定II类卡进行资金划转，等到银行考核完成后，储户可以自行选择转出资金、销户等操作。

记者询问多家银行网点工作人员，他们称揽储压力一直很大。“临近年底更为明显。”某农商行客户经理称，有的支行网点甚至要求新员工“拉到”1000万元存款。

小伍称，不少银行人员向他咨询存款冲量的业务，每到年末更是“火热”，有支行行长甚至希望他帮忙联络储户。

暗藏风险

“日切”存款冲量看似是无风险套利，但其中暗藏风险。

对于银行网点一线员工而言，“买存款”的贴息费往往“价格不菲”。上述农商行客户经理对记者说，这笔500万元的揽储指标，他需要付出39000元的贴息费，远远高于他每月几千块的基本工资。

对于储户而言，“日切”操作对资金量、转入时间、转出时间，以及掌握各个银行的计息时间都有精确的要求，很容易“切飘了”。沈从对记者说，一般而言，储户有百万元以上的大额资金才方便进行“日切”套利，要求账户内有一定资金留存。

多位股份行、城商行工作人员也告诉记者，银行存款的计息时间是不断调整的，不会一直固定在某一个时点；同时，如果一个账户操作过于频繁，会被系统监测到，账户有被冻结的风险。

“大额资金频繁快进快出会被系统识别为风险账户。”一位国有大行工作人员提醒道。

此外，“贴息费”是资金掮客从银行获取再划转给储户，划转金额、划转时间往往由资金掮客说了算。“存在信息不对称，”李乐对记者说，掮客通常会告诉储户，银行拖延付费或者要求延长资金放置时间，有时也会出现“贴息费”打折的情况。

博通分析金融行业资深分析师王蓬博指出，“日切”一方面导致监管数据失真，另一方面则是银行成本上升。

有地方监管已经注意到“日切”操作带来的风险。日前，国家金融监督管理总局河北监管局指出，“日切”套利导致监管数据失真，推高银行负债成本，易引发案件风险。为防范“日切”套利风险，整治存款乱象，确保统计数据真实准确，辖内城商行、农合机构应调整核心系统“日切”时间至24点，原则上应于2024年3月底前调整完毕。

河北监管局还强调，各银行机构应从内部根源上约束存款冲量行为，优化存款业务绩效考核，加强存款基础性作用，强化存款日均贡献考评，加强月末存款偏离度管理。